Intentie overname Flex Group Nederland door DPA

Amsterdam, 15 december 2005

Het aan Euronext Amsterdam genoteerde DPA Holding NV (DPA) en FGN Beheer BV (Flex) hebben een intentieverklaring ondertekend voor de overname van Flex door DPA. Na de overname zullen de bedrijven hun diensten gezamenlijk voortzetten onder de naam DPA Flex Group.

Highlights:

Multidisciplinaire dienstverlener
Overname leidt tot nieuwe naam: DPA Flex Group
Realisatie schaalgrootte als basis voor groei
Combinatie biedt werk aan circa 1.000 professionals
Financiering middels aandelenemissie; vergroting free float

Diversificatie
Door de overname verbreedt DPA haar dienstenaanbod, dat tot heden hoofdzakelijk beperkt is tot detachering binnen het financiële- en supply chain vakgebied. Flex levert, naast een beperkt aantal financiële interim-professionals, met name detacheringdiensten binnen de vakgebieden ICT, HRM, juridische dienstverlening, (project-)management en strategie. Flex is een winstgevende organisatie die in staat is gebleken in een krimpende markt een innovatieve visie te vertalen naar transparant aanbod en een groeiend marktaandeel. De combinatie DPA Flex Group zal in totaal circa 1.000 medewerkers tellen.

Schaalgrootte
In Nederland is DPA de grootste partij in de markt voor detachering van financiële professionals. Met Flex bouwt het deze positie uit naar andere vakgebieden en ontstaat er direct een dienstverlener met voldoende schaalgrootte om in diverse disciplines te voldoen aan de wensen van grote organisaties. Deze organisaties vertegenwoordigen het grootste deel van de detacheringmarkt en professionaliseren de inkoop van detacheringdiensten door het afsluiten van mantelovereenkomsten. Hierbij wordt een keuze gemaakt voor een beperkt aantal leveranciers, wat zorgt voor een toename van het inkoopvolume per leverancier en een stijging van de kwaliteitseisen. Dit vraagt om grotere, professionele dienstverleners, terwijl de markt nu nog versnipperd is over veel, relatief kleine aanbieders. Door de recente overname van Falanx en de voorgenomen fusie met Flex loopt DPA voorop in een verdere consolidatie, die is te voorzien binnen de detacheringbranche, en beschikt het over een solide basis voor verdere groei. Dit kan zowel autonoom als middels acquisities gebeuren.

Financiële gegevens
De netto omzet van Flex over 2005 zal naar verwachting evenveel bedragen als de verwachte netto omzet van DPA, exclusief de omzet van DPA Supply Chain People en DPA Spanje. Het netto resultaat van Flex zal over 2005 naar verwachting hoger uitkomen dan het netto resultaat van DPA. Het netto resultaat van DPA zal over de tweede helft van 2005 minimaal verviervoudigen ten opzichte van het netto resultaat over het eerste halfjaar.

Financiering
DPA is voornemens de overname te financieren middels een aandelenemissie. Naar verwachting zullen 4.104.462 aandelen in DPA worden uitgegeven. De emissie zal geheel bestaan uit nieuwe aandelen, waarbij de mogelijkheden om de free float van aandelen te vergroten zullen worden benut. De details van de emissie, die naar verwachting voor eind februari 2006 zal plaatsvinden, zullen kort voor uitgifte van de aandelen worden vastgesteld en gepubliceerd.

Fusie DPA en Flex
DPA en Flex zullen na de overname fuseren tot Ã©Ã©n organisatie: DPA Flex Group. Het leveren van detacheringdiensten zal worden voortgezet vanuit vier branchegerichte business lines, die na de fusie een geïntegreerd dienstenpakket leveren van interim-professionals in alle vakgebieden. Er zal worden gewerkt vanuit de twee bestaande kantoren in Amsterdam en Rotterdam.

Na de fusie zal het directieteam van DPA Flex Group bestaan uit:

Peter Smit (CEO)
Rob de Laat (directeur)
Marcel Broersma (directeur)

Peter Smit is de huidige CEO van DPA, Rob de Laat en Marcel Broersma vormen nu de directie van Flex. Hans Leistra, die de directie van DPA op dit moment completeert, zal terugtreden.

Commentaar directieleden
Peter Smit, algemeen directeur DPA: “De fusie met Flex betekent een unieke mogelijkheid voor DPA om een forste stap vooruit te zetten in de ontwikkeling naar een multidisciplinaire detacheerder met voldoende kritische omvang. We merken dat de markt aantrekt en verwachten dat deze ontwikkeling in 2006 zal doorzetten. Dat is een mooi uitgangspunt, maar vooral een gevolg van conjuncturele ontwikkelingen. De detacheringmarkt is volwassen geworden en explosieve groei, zoals in de jaren negentig, ligt dus achter ons. In het financiële vakgebied zijn we marktleider en in staat onze positie autonoom uit te bouwen. Diversificatie naar andere vakgebieden sluit aan op ontwikkelingen in de markt en biedt nieuwe mogelijkheden voor groei. We zijn tevreden over de ontwikkeling die we hebben doorgemaakt, sinds we in maart 1999 naar de beurs zijn gegaan. Veel van de kleinere ondernemingen die in die periode de stap naar de beurs hebben gemaakt, zijn inmiddels niet meer genoteerd.”

Rob de Laat, directeur Flex: “Afgelopen jaren heeft Flex meer dan 30 raamovereenkomsten bij grote bedrijven en overheidsinstanties binnengehaald. Het merendeel van deze klanten volgt een inkoopstrategie, waarbinnen het terugbrengen van het aantal leveranciers een belangrijk gegeven is. Het aantal beschikbare opdrachten wordt verdeeld over een kleiner aantal partijen. Bij de bestaande opdrachtgevers biedt dit al mogelijkheden om beduidend meer opdrachten te vervullen. Voor verdere groei is een grotere omvang, breedte en meer specialisatie noodzakelijk.”

Marcel Broersma, directeur Flex : “ De arbeidsmarkt begint in het segment van ervaren HBO-ers en academici alweer oververhit te raken. Ook de instroom op de arbeidsmarkt van afgestudeerden die kiezen voor een start als detacheringsprofessional blijft achter. De naamsbekendheid van DPA en de verdubbeling van het aantal mantelovereenkomsten geeft de nieuwe combinatie nog meer aantrekkingskracht in deze krappe arbeidsmarkt. ”

Kostenbesparingen vanaf 2007
Een gevolg van bovengenoemde marktontwikkelingen is het onder druk staan van de marge voor detacheringdiensten. Deze prijsdruk onderstreept het belang van voortdurende aandacht voor efficiency. Door integratie van backoffice-activiteiten van DPA en Flex wordt verwacht dat er vanaf 2007 besparingen kunnen worden gerealiseerd. Besparingen zullen onder meer worden gerealiseerd door uniformering van IT-systemen en bundeling van afdelingen.

DPA Holding NV
DPA Holding NV is een sinds maart 1999 aan de Next Prime van Euronext genoteerde holdingmaatschappij. De werkmaatschappijen leveren onder de namen DPA Financial People en DPA Supply Chain People professionaliteit op maat in de vorm van advies, detachering, interim-management, recruitment en outsourcing services. DPA is actief in Nederland en Spanje en heeft de ambitie om toonaangevend te zijn in het oplossen van knelpunten binnen de gehele financiële kolom en supply chain van bedrijven en instellingen. Meer informatie vindt u op www.dpaholding.nl

FGN Beheer BV
FGN Beheer BV (handelend onder de naam Flex Group Nederland) biedt geïntegreerde dienstverlening via twee sporen. Ten eerste en primair beschikt Flex als leverancier van personeelsdiensten over de gevraagde expertise en capaciteit door middel van haar professionals met een dienstverband en via een wijdverspreid geformaliseerd netwerk van derde toeleverende partijen. Hierbij richt Flex zich op de totale inhuurbehoefte van de opdrachtgever met als belangrijke aandachtsgebieden ICT, HRM, financiele en juridische dienstverlening en project- en interim management. Daarnaast beschikt Flex over specialistische expertise op het terrein van het inhuurproces, het kanaal waarlangs Flexibele arbeid voor de opdrachtgever optimaal georganiseerd wordt met een maximale voorzieningsgraad in de behoefte aan extern personeel. Door middel van een breed aanbod van generalistische en specialistische expertise gecombineerd met maatwerkoplossingen is Flex in staat om de rol, die ze wil spelen in de Flexibele personeelsorganisatie van de opdrachtgever, waar te maken. Meer informatie vindt u op www.Flex-nl.nl